ЦИРЭ: Центр исследований региональной экономики

LERC: local economics research center

e-mail: info@lerc.ru

Статьи, книги, аналитика, обзоры

Корчагин Ю.А.

Банковская система после дефолта.

 

В России после августовского дефолта 1998 г. в банковской системе выросла роль квазигосударственных банков - Сбербанка и Внешторгбанка.

Но и крупные коммерческие банки контролировались в основном монополиями, олигополиями и региональными властями. Т.е. роль частных банков, банкротство крупнейших из которых («Инкомбанк», «СБС-Агро», «Российский кредит» и др.) было спровоцировано дефолтом, снизилась. Существенно выиграли от дефолта лишь госбанки - Сбербанк и Внешторгбанк (и, соответственно, их собственник на то время - Банк России). Капитал Внешторгбанка был на момент дефолта отрицательным. Основную часть активов Сбербанка составляли ГКО и ОФЗ, которые были немедленно оплачены его собственником - Банком России. ЦБ восстановил и увеличил собственный капитал Внешторгбанка, а затем передал его в собственность Правительству РФ.

После дефолта и его последствий в России функционировали около 1300 действующих банков. Их совокупные активы не превышали 150 млрд. долларов. Это меньше активов крупного западного банка.

К 2002 году банковская система преодолела последствия дефолта и восстановила свой уровень. В конце 2001 года, по данным Центра развития, совокупные активы банковской системы России достигли 140% в реальном выражении от докризисного уровня, а капитал - 120%. Чистые доходы за 2001 год составили 2,2 млрд. долларов и тоже превысили докризисные. Причем  основным источником доходов банков в 2001 г. стали кредиты реальному сектору экономики. Доля кредитов нефинансовому сектору экономики в активах банковской системы составила в конце года 42% (прирост за 2001 год - 43%). Таким образом, банковская система стала выполнять свою главную функцию - кредитования экономики.

Макроэкономические показатели деятельности банковского сектора   РФ в 2001-2005гг. приведены в табл. 83. Активы банковского сектора выросли с 2001 года примерно втрое в 2005г. и составили 350 млрд. долл. Также примерно втрое увеличился и собственный капитал банковского сектора и достиг в 2005 году 44.4 млрд. долл. Существенно выросла доля кредитов в активах до 55.9% в сравнении с 41.9% в 2001г. Вырос и объем кредитования реального сектора экономики, включая население,  - в 4 раза. Банковская система во все нарастающем объеме выполняет свои функции как источника финансирования экономики.

Кредиты нефинансовым организациям за 2005 год выросли на 30.5% (2004г. на 39%) и составили 4110.6 млрд. руб. на 1.01.06. Краткосрочные кредиты до 1 года составили 43.5 %.

Серьезным конкурентом кредитованию юридических лиц стало кредитование населения. За год объем потребительских кредитов увеличился в 1.9 раза с 616.05 млрд. руб.  на 1.01.05 до 1174.9 млрд. руб. на 1.01.06.

Второй по значимости активной операцией банков и источником доходов является приобретение ценных бумаг - около 16% от активов в 2005г.

Восстановилось доверие населения к банковской системе после дефолта. Вклады физических лиц выросли за этот период примерно в четыре раза и составили около 30% пассивов сектора. Стабильно снижается доля Сбербанка на рынке вкладов - с 60% в 2004г. до 54.4% в 2005г. Население все активнее участвуют в финансировании экономики чрез банковскую систему. Около 20% своих доходов оно размещает в банках (сбережения). Вклады населения почти сравнялись с совокупными депозитами юридических лиц.


Таблица 83

Макроэкономические показатели деятельности банковского сектора   РФ в 2001-2006гг.

Показатель

1.01.02

1.01.03

1.01.04

1.01.05

1,01.06

Активы (пассивы) банковского сектора, млрд. руб.

3 159,7

4 145,3

5 600,7

7 136,9

9 750,3

в % к ВВП

35,3

38,3

42,3

42,1

45,1

Собственные средства (капитал) банковского сектора, млрд. руб.

453,9

581,3

814,9

946,6

1 241,8

в % к ВВП

5,1

5,4

6,2

5,6

5,7

в % к активам банковского сектора

14,4

14,0

14,6

13,3

12,7

Кредиты и прочие размещенные средства, предоставленные нефинансовым предприятиям и физическим лицам, включая просроченную задолженность, млрд. руб.

1 323,6

1 796,2

2 684,7

3 887,6

5 454,0

в % к ВВП

14,8

16,6

20,3

22,9

25,3

в % к активам банковского сектора

41,9

43,3

47,9

54,5

55,9

Ценные бумаги, приобретенные банками, млрд. руб.

562,0

779,9

1 002,2

1 086,9

1 539,4

в % к ВВП

6,3

7,2

7,6

6,4

7,1

в % к активам банковского сектора

17,8

18,8

17,9

15,2

15,8

Вклады физических лиц, млрд. руб.

678,0

1 029,7

1 517,8

1 977,2

2 754,6

в % к ВВП

7,6

9,5

11,5

11,7

12,8

в % к пассивам банковского сектора

21,5

24,8

27,1

27,7

28,3

в % к денежным доходам населения

12,7

15,1

17,1

18,1

20,5

Средства, привлеченные от организаций, млрд. руб.

902,6

1 091,4

1 384,8

1 986,1

2 953,1

в % к ВВП

10,1

10,1

10,5

11,7

13,7

в % к пассивам банковского сектора

28,6

26,3

24,7

27,8

30,3

Источник: Банк России


Тенденция роста финансовых результатов коммерческих банков приняла устойчивый характер. За 2004 год прибыль банковского сектора, по данным Банка России[1], составила 177,9 млрд. рублей, за 2003 и 2002 гг. - 128,4 млрд. руб. и 93 млрд. рублей, соответственно. В 2005 прирост прибыли был самым высоким за три года и составил 47.3% (2004 г. - 38.6%). Прибыль банковского сектора составила в 2005 г. 262.1 млрд. руб. С учетом финансового результата предыдущих лет - 304,5 млрд. руб. (данные Банка России). Удельный вес прибыльных банков вырос до 98,9%. Убытки в основном приходятся на один кризисный банк (95% всех убытков). Рентабельность собственного капитала выросла за год с 20.3% до 24.2%, а рентабельность активов с 2.9% до 3.2%. Таким образом, банковский сектор экономики -  один из самых рентабельных и быстро растущих секторов экономики в РФ.

Чистый текущий доход кредитных организаций составил 665 млрд. руб. и вырос на 42.4% по сравнению с предыдущим годом. Основной вклад в чистый доход внес чистый процентный доход (63% против 62.3% в 2004г.), но доля его выросла незначительно из-за снижения процентных ставок по вкладам населения. На втором месте - доля чистых комиссионных доходов (23.2% против 22.6%). Чистый доход от операций купли-продаж ценных бумаг на третьем месте по вкладу в совокупный чистый доход. Их доля - 12.4% (была 12.5% в 2004г.). Доля кредитных организаций от операций с иностранной валютой в 2005 г. -  5.1% (была 4.9%).

Доля стабильных кредитных организаций по данным ЦБ составила в 2005 г. 99.6%.

Банковский капитал России в основном по-прежнему сосредоточен в Москве и Московской области. Из 200 крупнейших банков  около 70%  зарегистрированы в Москве и Московской области.

Цели и условия развития банковского сектора определены в «Стратегии развития банковского сектора РФ  на период до 2008 года», принятой совместно Банком России и Правительством РФ  5 апреля 2005 г.

По состоянию на начало 2005 года соотношение активов банковского сектора с  ВВП составило 42,5 % (против 32,3 % на 1 января 2001 г.), капитала - 5,6 % (против 3,9 %), кредитов, предоставленных нефинансовым предприятиям и организациям - 19,5 % (против 11,0 %).

Суммарные активы российских банков составили к началу 2007 г. 52,8% ВВП, что отражает недостаточность банковских ресурсов для развития экономики и банковской системы. В развитых странах доля совокупных активов банков превышает 100% ВВП. В то же время банковская система быстро развивается, опережая рост ВВП. По состоянию на 1 апреля 2007 г. соотношение активов банковского сектора с ВВП составило уже 57%, капитала - 7,4%, кредитов - 35% (табл. 84).


Таблица 84

Динамика показателей банковской системы (в % к ВВП).


2000

2004

1.04.07

Активы

32.3

42,5

57

Кредиты нефинансовым организаций

11.0

19,5

35

Собственный капитал

3,9

5,6

7,4

Источник. Банк России


Правительство РФ и Банк России в Стратегии развития банковского сектора исходят из того, что реальные темпы прироста основных показателей банковского сектора (активов, капитала, кредитов и депозитов) будут и впредь опережать темпы прироста ВВП, хотя различия в соотношениях темпов прироста будут постепенно сокращаться.

Основные источники привлеченных средств -  депозиты предприятий и населения. Причем, объем привлеченных средств населения быстро растет. Опережающими темпами растут рублевые вклады. Способствовало этому процессу создание системы страхования частных депозитов.

Банковские инвестиции в реальный сектор экономики в 2000-2007 гг. не превышали 10% от совокупных инвестиций в основной капитал. Т.е. пока вклад банковского сектора в инвестиционный процесс незначителен. Предприятия осуществляют инвестиции главным образом за счет внутренних ресурсов. Банки же в основном занимаются краткосрочным кредитованием реального сектора, фондовыми операциями и в последние годы, также, потребительским кредитованием.

По состоянию на начало 2008 года соотношение активов банковского сектора с  ВВП составило уже 61,4 %., капитала - 8,1%, кредитов, предоставленных нефинансовым организациям - 26,5%. Эти показатели постепенно приближаются к показателям развитых стран мира (табл. 85).


Таблица 85

Отдельные показатели деятельности кредитных организаций, сгруппированных по величине активов по состоянию на 1 января 2008 года  (млн. руб.)




Группы кредитных организаций, ранжированных по величине активов (по убыванию)

1-5

6-20

21-50

51-200

201-1000

1001-1136

Итого

Количество филиалов на территории Российской Федерации, единиц

986

568

437

692

728

44

3 455

Объем кредитов, предоставленных организациям, банкам и физическим лицам, - всего

6 077 253

2 820 312

1 641 316

1 907 757

964 159

5 933

13 416 730

из них: просроченная задолженность

63 036

57 297

26 083

24 290

13 306

109

184 121

   в том числе предоставленных:

- организациям

4 279 177

1 714 700

1 008 615

1 130 645

594 544

3 267

8 730 949

из них: просроченная задолженность

45 414

12 175

5 956

10 576

7 299

50

81 471

- физическим лицам

1 199 012

836 146

419 379

535 122

250 175

2 277

3 242 111

из них просроченная задолженность

17 369

43 895

20 117

13 538

5 721

59

100 700

      - банкам

201 112

149 375

157 520

203 661

105 878

388

817 934

из них: просроченная задолженность

53

17

0

58

110

0

237

Объем вложений в долговые обязательства РФ

441 070

53 939

71 431

72 808

41 494

169

680 912

Объем вложений в векселя

38 107

34 445

39 501

64 017

74 563

425

251 058

Объем вложений в акции и паи организаций-резидентов (кроме банков)

165 552

53 136

26 815

48 182

21 182

220

315 087

Сумма средств организаций на счетах

1 096 602

522 883

458 187

579 854

507 082

5 488

3 170 096

Сумма бюджетных средств на счетах

17 141

8 423

5 120

8 354

6 121

28

45 187

Объем привлеченных банковских вкладов (депозитов) физических лиц

2 948 219

703 721

456 387

622 589

403 879

1 994

5 136 789

Стоимость обращающихся на рынке долговых обязательств

359 624

284 768

189 989

245 042

96 360

278

1 176 062

Собственные средства (капитал)

1 153 746

494 759

293 196

429 470

295 736

4 578

2 671 484

Всего активов

8 560 272

4 325 605

2 588 554

3 055 335

1 695 654

15 635

20 241 056


Банковская сфера РФ имела невысокую инвестиционную привлекательность на международном уровне. Об этом свидетельствует снижающаяся доля иностранного капитала. В период с 1 января 2000 г. по 1 января 2005 г. доля нерезидентов в совокупном уставном капитале действующих кредитных организаций РФ снизилась с 10,7 % до 6,2 %. Банк России принял ряд решений и мер, направленных на приток иностранного капитала в банковскую сферу и устранение бюрократических препонов на его пути. И эти меры привели к увеличению притока иностранного капитала в банковский сектор уже в 2005 году. Предусматривается в целом упростить процедуру формирования капитала кредитных организаций за счет средств нерезидентов и максимально сблизить ее с процедурой формирования капитала кредитных организаций резидентами. В целях  облегчения допуска нерезидентов в капитал банковского сектора  планируется внести в законодательство РФ изменения.

Банковский сектор в России остается относительно небольшим. Суммарный капитал всей банковской системы невелик и меньше капитала одного крупного западного банка. Высоки издержки ведения банковского бизнеса. Не  решены пока задачи развития конкуренции на рынке банковских услуг, повышения прозрачности процедур банкротств и ликвидации банков.

Основной целью развития банковского сектора на среднесрочную перспективу в Стратегии является повышение устойчивости банковской системы и эффективности функционирования банковского сектора. Значительную роль в стабилизации финансовой системы, особенно, в условиях мирового финансового кризиса 2007-08 годов, играют золотовалютные резервы Банка России, которые приведены в табл. 86. Россия занимала в 2007г. третье место в мире после Китая и Японии по золотовалютным резервам.


Таблица 86

Крупнейшие золотовалютные резервы стран мира в 2006-2007гг.

Страна

Резервы, млрд. долл., 2006г.

Резервы, млрд. долл., 2007г.

Китай

1034

1493

Япония

864,7

881

Россия

314,5

470

Тайвань

280,6

274.7

Южная Корея

239

262.2

Индия

165

239.4

Сингапур

134,6

157

Источник: CIA - the World Factbook; Банк России


Базовыми задачами развития банковского сектора Стратегия ЦБ и Правительства РФ определила:

- усиление защиты интересов вкладчиков и других кредиторов банков;

- повышение эффективности осуществляемой банковским сектором деятельности по аккумулированию денежных средств населения и организаций и их трансформации в кредиты и инвестиции;

- повышение конкурентоспособности российских кредитных организаций;

- предотвращение использования кредитных организаций для осуществления недобросовестной коммерческой деятельности и в противоправных целях;

- развитие конкурентной среды и обеспечение транспарентности в деятельности кредитных организаций;

- укрепление доверия к российскому банковскому сектору со стороны инвесторов, кредиторов и вкладчиков.

В Стратегии прогнозируется, что будут достигнуты следующие совокупные количественные показатели российской банковской системы:

- активы/ВВП - 56-60 % (выполнено);

- капитал/ВВП - 7-8% (выполнено);

- кредиты нефинансовым организациям/ВВП - 26-28 % ВВП (выполнено).

Деятельность кредитных организаций все в большей степени ориентируется на потребности реальной экономики. Сохраняется устойчивая тенденция роста кредитных вложений. На рынке банковских услуг  усиливается конкурентная борьба,  в том числе за вклады физических лиц. В результате - доля Сбербанка в привлеченных банковским сектором средств физических лиц во вклады (депозиты) имеет тенденцию к снижению.

Для повышения эффективности банковской сферы планируются следующие меры.

1. Институциональное развитие банковского сектора:

- обеспечение развития системы страхования вкладов;

- упрощение процедуры слияния и присоединения кредитных организаций;

- повышение требований к размеру собственных средств (капитала) кредитных организаций;

- введение уведомительного порядка приобретения резидентами и нерезидентами более 1 % акций (долей) уставного капитала кредитной организации и разрешительного порядка приобретения резидентами и нерезидентами более 10 % акций (долей) уставного капитала кредитной организации;

- создание системы бюро кредитных историй;

- введение запрета на открытие филиалов иностранных банков.

2. Рост эффективности и прозрачности банковской деятельности:

- отмена сбора за открытие филиала;

- снятие с банков вмененных им несвойственных функций;

- сокращение форм отчетности кредитных организаций и переход на их предоставление в электронном виде;

- обеспечение прозрачности структуры собственности кредитных организаций путем установления требований к представлению сведений о себе и о лицах,  существенно влияющих на банк;

- совершенствование  корпоративного  управления;

- создание устойчивой ресурсной базы кредитных организаций путем введения нового вида вклада с особыми условиями возврата.

3. Стимулирование кредитования частного и потребительского сектора:

- упрощение процедур обращения взыскания на предмет залога для кредитных организаций;

- создание системы регистрации залогов движимого имущества и имущественных прав (бюро регистрации);

- совершенствование законодательного регулирования деятельности микрофинансовых организаций;

- развитие новых сегментов рынка банковских услуг, ориентированных на предоставление широкого спектра банковских продуктов «конечному потребителю», прежде всего населению;

- развитие потребительского кредитования в направлении защиты прав потребителей;

- развитие инструментов рефинансирования и управления ликвидностью банков.

4. Совершенствование банковского надзора:

- развитие содержательных риск-ориентированных подходов;

- корректировка капитала, сформированного с использованием схем фиктивной капитализации, и предотвращение использования таких схем;

- совершенствование системного  банковского надзора, включая анализ рисков;

- совершенствование использования в целях банковского надзора института кураторов кредитных организаций.

5. Участие государства в кредитных организациях:

- завершение процедур выхода государственных унитарных предприятий из числа учредителей (участников) кредитных организаций в 2006 году;

- в банках, где доля государства будет сохранена, предстоит усилить роль представителей государства в управлении, осуществить специализацию этих банков на выполнение установленных  государственных задач.

 



[1] Сайт Банка России. Отчет о развитии банковского сектора и банковского надзора в 2005 году.

 

Яндекс цитирования Rambler's Top100